联发科：山寨化还是山寨升级？

Swimyz

如果将联发科比喻成一种动物，在蔡明介眼中，它就是一只豹——极速、敏捷。
这种极速、敏捷一度被传为佳话：2001年，这家出身台湾的IC设计厂商在创业4年后，选择杀入手机芯片领域。当时，联发科员工不足300人，年营业收入只有153亿台币。
那个转型的时代，很多厂商铩羽而归，而联发科在7年之后，年手机芯片出货量高达2.2亿颗，其全球市场占有率仅次于德州仪器和高通。
然而，联发科的这种极致豹性在其创始人、董事长蔡明介身上难觅踪迹：不善交际，无论怎么梳理都稍显凌乱的头发，一张消瘦的脸上戴一副方框眼镜，眼神中流露的依旧是工程师的严谨。
这位现年59岁的工程师在台湾被称为集成电路设计的“教父”，十年间，他带领联发科两次登上“台湾股王”之位。
但在中国内地，对蔡明介更多的称呼是“山寨之父”。
3G时代到来之时，人们对蔡明介、对联发科的质疑又掀一波浪潮。
在5月17日中国移动TD-SCDMA招标的12家手机品牌/手机芯片供货商中，联发科不仅独立入选手机芯片供货商，还同时获得5家入选手机品牌的选用，支持度超过天碁、展讯。
有人说联发科成为TD芯片市场的最大赢家，也有人说，尽管联发科通过与大唐的合作暂时保住了一席之地，但是并未获得三星、索爱、MOTO等国际大品牌的青睐，前景黯淡。
到底是3G时代的大赢家还是被边缘化的当局者？蔡明介想的到底是什么？一时间，联发科再成焦点。
30亿下注TD
TD是中国自己的标准，未来不管是发展3G还是4G，都会基于目前的TD基础，而政府也一定会加大推出力度。
受金融风暴影响，在全球电子产业处于谷底的2009年，联发科在前五个月中却交出一份漂亮的财报：与去年同期相比，联发科营业额只有在1月出现4.62%的下滑，二三四五月均呈上升态势。同时，第一季度营收239亿新台币，较去年同期增长了23.4%。
当然，内地市场为联发科的增长做出了不小的贡献。原本在2G时代，联发科在内地芯片市场的占有率已经达到了70%。在升级到3G时代的途中，联发科更加看重TD发展所带来的市场。
与这种看重相反，自从提供了手机芯片的Turnkey solution（一站式解决）方案后，外界对联发科的形容词中总是少不了“山寨”，对其质疑也大都是源于此。
其实，便捷并不代表低端。早在两年前，联发科就已经为进入TD做好了准备。
2007年9月，联发科以3.5亿美元现金并购了美国亚德诺（ADI）旗下的Othello和SoftFone手机芯片产品相关业务，并由此获得ADI的GSM、EDGE、WCDMA和TD-SCDMA芯片及产品组合，还有一支近400人的专业团队以及200多项美国专利。
时至今日，联发科拥有目前业内最为完备的TD芯片产品线，包括目前市场上最为成熟的TD芯片平台LeMans、目前速率最快也是最早实现量产的TD-HSDPA芯片Laguna，以及支持2.8M上行速率和2.2M下行速率的TD-HSUPA芯片Laguna-U。
在联发科首席财务官兼新闻发言人喻铭铎看来，当时进行并购的主要原因有二：其一，联发科当时虽有对TD的研究，但速度较慢，可能赶不上发牌时机；其二，谋划全球战略布局。
这里不得不提起蔡明介的成功秘诀“S曲线”。
所谓的“S曲线”是一个时间概念，如果新产品推出过早，钱花完了产品消费趋势还没有形成，会输；如果新产品推出过晚，利润空间会很小，也会输。
再回过来看2007年联发科并购ADI。联发科有两套方案，如果市场提前成熟，即直接借助ADI的TD部分进入市场，占领先机。如果市场情况在预期之内，联发科还有两年的时间对这部分业务进行合理的整合。
由于此前ADI与大唐有合作，同时LG也一直是其客户，所以此次中国移动的招标中，联发科占有一定优势——中国移动的第一、二轮TD-SCDMA终端芯片解决方案招标中，联发科通过A D I联合大唐移动拿下50%-60%的占有率。
不过，在中国移动激励TD芯片厂商的招标中，分别有大唐电信旗下联芯科技、展讯及T3G中标，三者中最高可获研发资金近亿元，联发科不在名单中。
“老师通过奖励的方式激励学生好好表现，对于功课不好或者比较落后的学生，激励是为了让他们更加努力，而好学生基本上不需要拿老师的奖励了。”喻铭铎认为中国移动此举的意图是：希望有更多的芯片企业及其他中间厂商，能够在短期内，至少是今年内可以拿出成熟的解决方案。
“我们与中国移动高层更多的是讨论如何利用联发科在2G较大的用户群去开拓TD用户。”喻铭铎解释，目前的联发科已经超越了“向TD靠拢”的阶段，而转入实际操作了。此前的四年中，联发科已累计投入30亿。目前，联发科TD芯片累计出货已经超过100万套。
不过，有一些让人不太乐观行业消息：去年底，内地主要手机设计公司德信、S i m c o m等纷纷停止或裁减T D手机设计团队，内地TD手机芯片供应商凯明淡出TD手机芯片市场。TD大规模的商用至今也尚未启用。对此，喻铭铎认为这不完全是TD的问题，而是与整个3G的推广有关。至于T D，由于是中国自己的标准，所以未来不管是发展3G还是4G，都是基于目前的T D基础，而政府也一定会加大推出力度。
可以提供数据支持的是中国移动的投资决心：2009年，中国移动TD-SCDMA计划投资超过200亿元。
同时，“3G还处于试验阶段，用户的增长将处于加速增长的阶段。”上海证券分析师张涛分析道：G3——中国移动的3G业务，用户数量今年4月达到51.4万，环比增长40.44%，呈现出加速上涨的趋势。从单月用户增量看，4月单月G3用户增长了14.8万户，比3月增长5万户。
由此看来，联发科的压力会随着3G用户数量的增加而减小，然而联发科更大的自信来源于其他业务足以支撑TD的长期发展——2G时代的手机营收为其提供了七成以上的收入，数字电视、DVD播放器、光储存产品的客户积累都已经成熟。
WCDMA的国际攻坚
从经营角度看，WCDMA与TD将处于同等重要的战略地位。
“按照市场的预估，大概再过两年，全球3G的人口应该会慢慢能够接近用2G的人口。”喻铭铎说。
更何况，在3G的三个标准中，联发科也并未单一下注。由于CDMA2000先是为高通垄断，后又有威盛的追赶，联发科在这个规格中暂无计划。不过，在看好T D的同时，联发科并未放弃WCDMA。毕竟，从全球市场看，与TD相比，WCDMA是更普遍的标准。
在WCDMA的标准上，联发科观望许久，单是去世界各地查看、做测试就有两年半的时间。按照计划，该做的重要事情都准备完毕，目前只是剩下工程上的收尾工作。也就是说，下半年就要开始做立项开发了，如此看来，真正出货的时间应该是在2010年初。
一旦研发、出货成功，WCDMA的市场机会更多应该是在中国之外。“如果能够如期推出，对我们来讲是一个很重要的里程碑。从经营角度看，WCDMA与T D将处于同等重要的战略地位”。这种同时押宝的打法有深刻的道理。
在蔡明介的构想中，联发科应该是一只立足全球市场的豹，面对世界级的目标，以豹的速度来达成。
根据高盛高华一份名为“手机市场份额大战：芯片组之争夺”的研究报告：2008年全球手机芯片市场上，德州仪器的占有率为38.1%，居第一位；高通为21.8%，居第二位；第三名即为联发科，占有率为8.6%。
高盛高华分析师Donald Lu认为，借助T D技术，联发科在中国及其他新兴市场中会有一个高速成长。在手机芯片市场上，联发科在全球的市场占有率可由现在的9%上升至2012年的12%，如果加上灰色市场，这个数字可达25%。
从竞争的态势看，排名第二位的高通是全球两大标准CDMA和WCDMA最重要的开发者，而三星、LG、MOTO都是其客户。在2008年，诺基亚与高通出现法律纠纷后，高通为诺基亚提供WCDMA的芯片。高盛高华对高通的预测是：其市场占有率在2010年的顶峰时刻有望达到28%，在2012年时会升至30%。
排名第一位的德州仪器则有可能出现另一番情景。早在2004年的时候，德州仪器就曾想过撼动高通在CDMA市场的垄断地位，然而至今未有起色。高盛高华分析师James Covello认为，开放式多媒体应用平台、Bluetooth、GPS、WLAN等方面是其今后重点。他预期可能导致的结果是，德州仪器芯片组市场占有率将由目前的38%下降至2012年的不到6%。
而联发科的主要客户有中兴、华为、TCL等。要在更大的范围内获取竞争优势，在Donald Lu看来，联发科最重要的是借助3G时代的潮流提高其在高端市场的地位。
“去山寨化”
相对功能型手机而言，智能手机的山寨
化门槛会比较高，这是否能帮助联发科“去山寨化”？
与发力TD、WCDMA一样，联发科在智能手机上的追求也丝毫没有减弱。
目前，智能手机所占的份额非常少，大概只占10%，其余大部分还是所谓的功能型手机。但是可以看到的趋势是：智能手机在手机市场上的份额正在逐渐增加。
联发科的智能手机解决方案推出时间预计在下半年。对于联发科来说，如期推出才是当下最重要的。但现实是，即便产品如期推出，初期也不可能大量生产。
今年2月，联发科推出了首款智能手机解决方案MT6516。此后，对于联发科在智能手机上是否会加强对客户方——使用厂商——管制的讨论就一直没有停止过。
“选择条件好的客户是肯定的，因为，相对来讲，智能手机也需要客户在研发上有一定投入，所以，联发科选择客户还是看能力。然而，在代理商的选者上，我感觉差距不大。”
毋庸讳言，相对功能型手机而言，智能手机的山寨化门槛会比较高，这是否能帮助联发科“去山寨化”？
“联发科就好像一个天才儿童，年纪虽轻却在读大学。他的智商可以胜任，但是他的人生历练不见得能应付大学生面临的问题。”喻铭铎多少表现出了联发科的无奈。
其实，可以看出，联发科仅仅是想按照自己的规划发展：在未来的两到三年内，将手机平台做得更大，包括在3G上的资源倾斜。
“我们不鼓励犯错，但是至少由创新而产生的代价或者说学费我们是愿意接受的。”喻铭铎解释。
对于一家立志以豹速前行的企业，联发科显然不会仅因外界质疑而选择保守。 (本文来源：英才 作者：陈培婵)